[책 요약] 행운에 속지 마라 : 나심 니콜라스 탈렙

 

행운에 속지 마라 (Fooled by Randomness)

1. 개요

• 책 소개: 2004년 출간, 나심 니콜라스 탈렙 저. 금융, 투자, 철학, 심리학 등 다양한 분야를 아우르는 책으로, 일상생활과 금융 시장에서 '운'의 역할과 중요성을 분석하고, '운'에 속지 않는 합리적인 사고방식을 제시한다.
  • 기존 투자 서적과는 달리, 성공 사례 분석보다는 '운'이 만들어낸 착각과 오류에 주목한다.
  • '운'에 대한 맹신을 경계하고, 불확실성을 인정하는 태도를 강조한다.
• 한 줄 소개: 성공과 실패를 가르는 숨겨진 힘, '운'을 제대로 이해하고 통제하는 방법을 제시한다.

 

2. 저자 소개

나심 니콜라스 탈렙은 불확실성 문제를 다방면으로 연구하는 문학평론가 겸 계량 트레이더이다.

• 워튼 스쿨에서 경영학 석사, 파리 도핀 대학에서 박사 학위를 받았다.
• 뉴욕, 런던, 시카고에서 트레이더로 활동하며 철학, 수학, 금융, 사회과학 등 다양한 분야를 연구했다.
• 2008년 서브프라임 모기지 사태 이후 세계에서 가장 주목받는 경제학자로 부상했다.
• 주요 저서로는 《블랙 스완》이 있다.
  • 《블랙 스완》에서는 예측 불가능한 사건이 경제 및 사회에 미치는 엄청난 영향력을 분석한다.
  • 《행운에 속지 마라》는 《블랙 스완》의 아이디어를 확장하여 일상적인 삶과 투자 결정에서 '운'의 역할을 탐구한다.

 

3. 책의 전체 흐름

1. Part 1. 솔론의 경고: 비대칭, 불균형, 귀납법
   • '운'에 대한 오해와 편향을 지적하고, '운'에 속지 않기 위한 기본적인 개념들을 소개한다. 솔론의 일화를 통해 보이는 역사와 숨은 역사의 차이를 설명한다.
   • 주요 개념: '운', '대체 역사', '귀납법의 문제'
2. Part 2. 타자기 치는 원숭이: 생존편향, 우연의 일치, 비선형
   • '생존 편향'을 비롯한 다양한 인지적 오류들을 분석하고, 이러한 오류들이 어떻게 '운'에 대한 잘못된 판단으로 이어지는지 설명한다.
   • 주요 개념: '생존 편향', '비선형성', '우연의 일치'
3. Part 3. 귀를 틀어막아라: 운과 더불어 살아가는 법
   • '운'의 영향력을 인정하고, '운'과 함께 살아가는 방법들을 제시한다. 회의론, 자기 성찰, 품위 유지 등 철학적인 조언을 통해 독자들이 '운'에 휘둘리지 않고 자신의 삶을 주체적으로 살아갈 수 있도록 돕는다.
   • 주요 개념: '회의론', '자기 성찰', '품위 유지'

 

4. 상세 요약

Part 1: 솔론의 경고

• 1장. 당신은 부자인데도 왜 그리 멍청한가?: 트레이더 네로와 존의 사례를 통해 '운'이 사회적 서열과 질투에 미치는 영향을 분석한다.
  • 네로: 위험 회피적인 투자자로, 안정적인 수익을 추구한다.
  • 존: 공격적인 투자자로, 하이일드 채권에 투자하여 단기간에 큰돈을 벌지만, 결국 파산한다.
  • 핵심 메시지: 단기적인 성공은 '운'에 좌우될 수 있으며, 장기적인 생존을 위해서는 안정적인 전략이 중요하다.
• 2장. 이상한 회계 기법: '대체 역사'의 개념을 소개하고, '러시안 룰렛' 게임을 통해 '운'의 본질을 설명한다.
  • 대체 역사: 실제로 일어난 사건 외에, 일어날 수도 있었던 다른 가능성들을 고려하는 사고방식.
  • 러시안 룰렛: 극단적인 '운'의 게임으로, 성공 확률은 높지만 실패 시 치명적인 결과를 초래한다.
  • 핵심 메시지: 결과만으로 의사 결정의 타당성을 평가해서는 안 되며, 잠재적인 위험을 고려해야 한다.
• 3장. 역사에 대한 수학적 고찰: '몬테카를로 시뮬레이션'을 통해 무작위적인 역사적 사건들을 이해하는 방법을 제시한다.
  • 몬테카를로 시뮬레이션: 무작위성을 이용하여 다양한 시나리오를 생성하고, 확률적인 결과를 예측하는 기법.
  • 핵심 메시지: 과거의 역사를 분석할 때, '운'의 역할을 고려해야 하며, 단일한 시나리오에 갇히지 않도록 주의해야 한다.
• 4장. 운, 허튼소리, 과학적 지성: 과학적 지성이란 무엇인지 정의하고, '역 튜링 테스트'를 통해 가짜와 진짜를 구별하는 방법을 설명한다.
  • 역 튜링 테스트: 무작위로 생성된 텍스트와 인간이 작성한 텍스트를 구별하는 테스트.
  • 핵심 메시지: 과학적 지성은 엄격한 논리와 경험적 검증에 기반해야 하며, 모호하고 난해한 언어에 현혹되지 않아야 한다.
• 5장. 부적자생존, 진화도 운에 속을까?: 자연 선택과 진화 과정에서 '운'의 역할을 분석하고, '순진한 진화론'의 오류를 지적한다.
  • 순진한 진화론: 진화는 항상 더 나은 방향으로 진행된다는 잘못된 믿음.
  • 핵심 메시지: 진화는 '운'의 영향을 받으며, 단기적으로는 부적합한 개체가 생존하는 경우도 발생할 수 있다.
• 6장. 편향과 비대칭: '중앙값'의 함정을 지적하고, '비대칭'적인 상황에서 리스크를 관리하는 방법을 제시한다.
  • 비대칭적인 상황: 성공했을 때 얻는 이익보다 실패했을 때 잃는 손실이 더 큰 상황.
  • 핵심 메시지: 리스크 관리에서 '비대칭'적인 상황을 고려해야 하며, 손실을 최소화하는 데 집중해야 한다.
• 7장. 귀납법의 문제: '귀납법의 문제'를 설명하고, '검은 백조' 이론을 소개한다. 칼 포퍼의 '반증 가능성' 개념을 통해 과학적 사고의 중요성을 강조한다.
  • 반증 가능성: 과학 이론은 실험이나 관찰을 통해 반증될 가능성이 있어야 한다는 개념.
  • 핵심 메시지: 과거의 경험을 바탕으로 미래를 예측하는 데는 한계가 있으며, 항상 새로운 가능성을 열어두어야 한다.

Part 2: 타자기 치는 원숭이

• 8장. 넘쳐나는 이웃집 백만장자들: '생존 편향'의 개념을 설명하고, 주변에서 흔히 볼 수 있는 '이웃집 백만장자'들의 성공 뒤에 숨겨진 '운'의 역할을 분석한다.
  • 핵심 메시지: 성공한 사람들의 이야기에만 현혹되지 말고, 실패한 사람들의 경험도 고려해야 한다.
• 9장. 증권 거래가 계란 프라이보다 쉽다: 숫자에 속지 않는 방법을 제시하고, '가공의 펀드매니저' 실험을 통해 실력과 '운'을 구별하는 방법을 설명한다.
  • 핵심 메시지: 과거의 실적만으로는 미래의 성공을 보장할 수 없으며, '평균 회귀' 현상을 고려해야 한다.
• 10장. 쥐구멍에도 볕 들 날 있다, 인생은 비선형: 인생은 '비선형'적이며, 작은 사건이 엄청난 결과를 초래할 수 있음을 설명한다.
  • 핵심 메시지: 작은 변화가 큰 결과를 가져올 수 있으므로, 긍정적인 변화를 꾸준히 추구해야 한다.
• 11장. 인간은 확률적으로 사고하지 못한다: 인간의 인지적 한계를 지적하고, '제한적으로 합리적인' 사고방식의 중요성을 강조한다.
  • 핵심 메시지: 인간은 감정에 휘둘리기 쉬우므로, 합리적인 의사 결정을 위해 인지적 오류를 극복해야 한다.

Part 3: 귀를 틀어막아라

• 12장. 도박꾼의 미신과 상자 속의 비둘기: '도박꾼의 미신'을 분석하고, 스키너의 '상자 속 비둘기' 실험을 통해 인간의 미신적인 행동을 설명한다.
  • 핵심 메시지: 무작위적인 사건에서 인과 관계를 찾으려는 오류를 경계하고, 객관적인 사고를 유지해야 한다.
• 13장. 로마에 온 카르네아데스, 확률과 회의론: '확률'과 '회의론'의 관계를 설명하고, 맹목적인 믿음과 섣부른 판단을 경계한다.
  • 핵심 메시지: 회의적인 태도를 유지하고, 끊임없이 자신의 지식과 신념을 검증해야 한다.
• 14장. 바쿠스에게 버림받은 안토니우스: 실패와 좌절을 마주했을 때 '품위'를 유지하는 방법 제시.
  • 핵심 메시지: 어떤 상황에서도 품위를 잃지 않고, 자신의 가치관을 지키는 것이 중요하다.

 

5. 핵심 개념 및 아이디어

• 운 (Randomness): 삶과 금융 시장에서 발생하는 사건들의 예측 불가능성.
  • 단순한 변동성 이상의 의미를 가지며, 우리의 의사 결정에 깊숙이 관여한다.
• 귀납법의 문제 (Problem of Induction): 과거의 경험을 바탕으로 미래를 예측하는 데는 한계가 있다는 철학적 문제. 데이비드 흄이 제시.
  • 과거의 데이터는 미래를 완벽하게 예측할 수 없으며, 예상치 못한 사건이 발생할 수 있다는 점을 강조한다.
• 블랙 스완 (Black Swan): 발생 가능성은 낮지만, 일단 발생하면 엄청난 파급 효과를 가져오는 사건. 나심 니콜라스 탈렙이 제시.
  • 금융 시장에서는 예측 불가능한 위기가 발생할 수 있으며, 이에 대한 대비가 필요하다는 점을 시사한다.
• 생존 편향 (Survivorship Bias): 성공한 사례에만 주목하고 실패한 사례를 간과하는 오류.
  • 성공한 사람들의 이야기에만 현혹되지 말고, 실패한 사람들의 경험도 고려해야 한다는 점을 강조한다.
• 비대칭성 (Asymmetry): 긍정적인 결과와 부정적인 결과의 크기가 다른 상황.
  • 금융 시장에서는 손실 위험이 더 큰 경우가 많으므로, 리스크 관리에 더욱 신중해야 한다.

 

6. 평가 및 반응

• 호평:
  • 새로운 시각으로 금융 시장과 투자에 대한 통찰력을 제공한다.
  • 단순한 투자 지침서를 넘어, 삶의 지혜를 담고 있다.
  • 기존의 경제학 이론에 대한 비판적인 시각을 제시한다.
  • 다양한 분야의 지식을 융합하여 독창적인 분석을 제공한다.
• 비판:
  • 주장이 다소 극단적이고, 지나치게 비관적이다.
  • 일부 내용은 이해하기 어렵고, 난해하다.
  • 실용적인 투자 전략보다는 철학적인 논의에 치중한다.

 

7. 여담 및 트리비아

• 저자는 이 책을 쓰면서 스스로도 '운'에 속는 현상을 피할 수 없었다고 고백한다.
• 저자는 '대단한 지식인 행세를 하는 사람들을 조롱하는 일에 주력한다'는 것을 자신의 신조로 삼고 있다.
• 책에 등장하는 가상의 인물들은 저자가 실제로 만났던 사람들을 모델로 한 것이다.

 

8. 관련 문서

• 나심 니콜라스 탈렙
• 블랙 스완
• 반증 가능성
• 생존 편향

 

9. 각주

[1] 나심 니콜라스 탈렙, 이건 역, 행운에 속지 마라, 중앙일보플러스, 2016.
[2] 데이비드 흄, 인간 본성에 대한 논고.